負債千萬怎麼翻身與看財報
MJ 二十幾歲玩槓桿欠下 1260 萬，四年還清，後來創業、當講師。他邊講自己的經歷，邊說老闆為什麼一定要看得懂財報。
來賓 MJ 林明樟 · 主持 Joe 與 Bryan · 讀 4 分鐘 · 原片 56 分 · EP239，2022-03-21 看原片 ↗
先知道
節目的題目為什麼你必須懂得看財報？負債千萬、四年翻身，從日常培養出的超級數字力！
這集是訪談，來賓是 MJ 林明樟。
怎麼做
1260 萬的債怎麼來的
MJ 大學念財務，二十幾歲玩股票、期貨，開槓桿一把押下去，最後欠了 1260 萬。他給的建議只有一條：投資可以，千萬不要槓桿。
債拉長時間來看
每月存 3 萬要 40 年才還得完，他當時很絕望。太太換了算法：兩人各還有 35 年，年薪 100 萬就是 7000 萬，這筆債不算什麼。他轉做海外業務，實際四年就還清。
英文不好就背兩三百句
老闆限他三個月學會英文，他把拜訪客戶會用到的兩三百句背熟，一句一天唸 500 遍，過了這一關。
創業第一年只有一張訂單
2008 年底，原本說好一起出來的夥伴都沒出來，他一個人轉做顧問，燒了一整年才拿到一筆 26 萬的案子。後來靠到企業試教、不斷修講義，才站穩。
老闆要看得懂財報
好不好做先看毛利率，再盯現金、應收帳款、存貨三個科目。MJ 說會計只負責如實記錄，決策是老闆的責任；Bryan 接著用開車比喻：老闆是握方向盤的人，不能叫副駕駛幫你看路。
給年輕人三句話
多做事、談慢一點、找人陪。MJ 說太太當年的話，就是「找人陪」最好的例子。
逐段聽
點時碼直接跳到原片的那一段。
| 01:35 | 開場介紹 MJ | Bryan 說他是講師圈的頂尖老師，經驗厚到讓人以為年紀大很多，多次創業，最早做跨國業務；近年慢慢淡出講師，轉向創投與創業。 |
| 03:12 | 欠下 1260 萬 | 大學念財務，玩股票、期貨開槓桿虧了大錢，為了盡快還錢才去找收入最高的工作。 |
| 05:11 | 投資只有一條底線 | 照自己的部位投資沒關係，最壞就是燒光重來，但千萬不要開槓桿，尤其是大家一片看好的時候。 |
| 07:01 | 轉做海外業務 | 業務很難，在台灣做了兩年多嫌慢，轉海外業務後收入大約兩倍，動機單純就是還錢。 |
| 08:05 | 英文不好怎麼過關 | 老闆限三個月學會，他把拜訪客戶的兩三百句背到像呼吸一樣；陪客戶吃飯不會點菜，就說 It's up to you，再跟著對方點。 |
| 12:11 | 四年還清的心態 | 太太用 35 年加 35 年算出年薪 100 萬的總額，讓他覺得這筆債可以扛；越做越順，再向高一級的業務學習。Bryan 說從 0 到 1 最難，MJ 則認為現在的年輕人機會比他那一代多。 |
| 18:07 | 買房與消費習慣 | 年薪到 300 到 400 萬後買房，房貸不到夫妻收入的三分之一；被迫少上館子，生活型態跟著改變。 |
| 21:19 | 創業夥伴沒出來 | 準備兩年多、約好 2008 年底出來，金融海嘯一來只有他一個人出來，改開顧問公司，燒了一年只接到一個 26 萬的訂單。 |
| 24:04 | 練兵到實戰派講師 | 帶團隊自己扛器材，到五六十家朋友的公司免費試教，講義一改再改；被質疑學歷時回 school smart 與 street smart 之別；也提到看財報看出一家公司正在轉型。 |
| 29:09 | 財報看生意好不好 | 財報不只是為了買股票；先看毛利率，毛利低要靠周轉快或規模大才撐得住。 |
| 31:35 | 老闆要盯的科目 | 創業者要死盯現金、應收帳款、存貨；會計只負責如實記錄，決策是老闆的事。 |
| 35:02 | 小事業先看損益表 | 剛起步先搞定損益表：收入從哪來、成本多少，扣完能活下來，再問這棵樹能不能長大。 |
| 39:27 | 創業前先設想最壞 | 創業分 0 到 1 與 1 到 2（加盟）；0 到 1 的死亡率是 90%，要先想好一年都沒收入怎麼辦。 |
| 42:04 | 現在的新創業 | 想幫中小企業，每年花一個月無償協助；一年半燒了 2600 萬，沒人理的 12 到 18 個月最孤獨。 |
| 48:35 | 500 張股票的教訓 | 科技業朋友被挖角到新創、拿到 500 張股票，MJ 看過同業毛利後勸他別去；三年後朋友回來，那些股票幾乎沒價值。 |
| 51:34 | 給年輕人三個建議 | 多做事、談慢一點（換位思考）、找人陪；Bryan 也分享自己投資賠光的學費很低。 |
原話
名詞與人物
- 槓桿
- 借錢放大投資部位。MJ 年輕時靠它賺到快錢，後來也靠它賠到負債。
- 損益表
- 三張財報的第一張，看賺錢或虧錢；MJ 建議剛創業的人先搞定這張。
- 毛利率
- 判斷生意好壞的第一個數字；他說毛利率只有十幾%、費用率卻二十幾%，就很難賺錢。
- 高周轉
- 毛利低但賣得快的做法。MJ 舉聯強國際為例，毛利率大概只有 5%，一年可以做兩三趟生意。
- 料工費
- 成本的三項：直接原材料、直接人工、費用。
- B2B 銷售
- 企業對企業的銷售，是 MJ 在海外帶團隊與後來教課的專長。
- school smart / street smart
- MJ 回應學員質疑學歷時的說法：書讀得好是前者，實戰經驗是後者。
延伸
- MJ 的兒子還沒大學畢業，就在網路上賣家裡不要的東西，賣得的金額父子一人一半，到現在賣了五六萬；他認為這是在訓練業務能力。
- 他帶海外團隊時發現，學歷很高的人習慣單一標準答案，面對隨時轉向的客戶反而吃力。
- 財報的觀念不只創業者用得到：個人和家庭也像一間小公司，一樣可以做出自己的三張表。