彎道超車別押在投機上
Joe 從一場資金盤詐騙案聊起，講年輕人想靠投資彎道超車為什麼最難，真正有機會的是新技術與技能，投資只是工作的放大器。
主講 Joe 張國洋 · 讀 4 分鐘 · 原片 38 分 · EP362，2023-05-25 看原片 ↗
先知道
節目的題目人生真存在「彎道超車」嗎？如何會容易翻車，又有沒可能真正超越？
這集是 Joe 一個人講。
怎麼做
彎道超車可能，但不容易
想找人生捷徑完全沒問題，只是年輕人想到的多半是炒股、買房這類投資，而這剛好是最難超車的地方。
賺價差與賺利息都很難
本金少的人要大賺，只有兩招：價差賺得遠比別人多，或利息拿得比平均高。10 萬要變 100 萬，最少得連續看對四次漲一倍；開高槓桿的話，就算有八成勝率，最後還是很可能陣亡。
Joe 自己的兩次教訓
2001 年拿 14 萬買股票，兩週後碰上 911，資產腰斬。後來辭職在家做期貨大半年，總共虧了 40 萬，還弄到胃潰瘍，從此決定交易不能當人生主軸。
年輕人被給高利，多半是資金盤
一般中產家庭出身的年輕人，沒有人會讓利給你。對方不圖你的利息，八成是圖你的本金；先付幾期小額利息，是為了等你投大錢。
真正的路是新產業與新技術
在技能上加槓桿，比在資金上加槓桿容易得多。新技術多半公開、年輕人學得快，看錯最多浪費時間，押對一次就會放大後面每一次。
存錢，等大崩盤再出手
平常把力氣花在技術與知識，讓正職收入變高，等重大事件發生時才有資金押。彎道超車通常只是往上爬一個級距，想超越首富不切實際。
逐段聽
點時碼直接跳到原片的那一段。
| 02:44 | 資金盤詐騙案 | Joe 用兩三週前的 IMB 詐騙案破題：它宣稱做 P2P 放貸，開出 8% 到 12% 的利率，其實是資金盤。 |
| 04:42 | 超車可能但不容易 | 生存辛苦，所以人人都在找捷徑；彎道超車是可能的，但年輕人想走的投資、投機路線反而最難。 |
| 06:03 | 20 幾歲的焦慮 | Joe 工作一年後盤點，到 2001 年只存了 14 萬；就算一年存 36 萬，20 幾歲的人也會覺得離買房、退休太遠。 |
| 08:16 | 第一次買股遇上 911 | 看了理財書去開戶，把 14 萬買成股票，兩週後 911 讓資產腰斬；那是網路泡沫的最尾段，沒幾個月又漲回來，這種經驗反而是陷阱。 |
| 12:02 | 賺價差有多難 | 本金少只有賺價差、賺高利息兩招。10 萬變 100 萬要連續看對四次漲一倍，就像連猜四次硬幣；高頻當沖和開槓桿也都只是放大風險。 |
| 17:39 | 少年股神是運氣 | 在長期多頭進場的人容易看對又敢重押，沒經歷過空頭、學不到操作紀律，後面常常賠得更多。 |
| 18:56 | 辭職做期貨半年 | Joe 辭職在家看盤，先賺了 20 萬；2004 年總統大選前後碰上槍擊事件，期指連兩天跌停，那一口虧 17 萬，半年下來虧 40 萬。 |
| 22:42 | 交易不當主軸 | 那半年讓他決定不再頻繁交易，去開拓別的收入，只在 2008 年那種大崩盤之後、勝率高的時候才進場。 |
| 24:02 | 賺利息與資金盤 | 利息要拿得比平均高，只有承擔風險或你是權力中心兩種情況；年輕人碰到超額利息，十之八九是資金盤，小心查證、小額試水也擋不住。 |
| 27:15 | 年輕人真正的路 | 有機會的是新興產業與新興技術：IG、短影音、生成式 AI 出來就認真玩，寫研究心得累積幾千、上萬人追蹤，就是後面的契機。 |
| 28:51 | 在技能上加槓桿 | 年輕人學得快、下班時間多，比大 10 歲、有家庭要顧的人更容易超越；新技術多半公開，肯試就有回報。 |
| 30:14 | 看錯的代價 | Joe 和 Bryan 花兩個月經營 Clubhouse，後來沒紅起來，但損失不大；他們跟上了部落格和 podcast。 |
| 32:30 | 兩條路比一比 | 技術這邊一輩子看對一兩次，後面就會一次次放大；金融這邊得次次都對，高槓桿還可能瞬間歸零。 |
| 33:37 | 存錢等崩盤機會 | 一邊精進技術一邊存錢，定期定額或擇時投入都可以；Joe 認為對資金最有幫助的是大崩盤後的機會，投資是認真工作的放大器。 |
| 36:26 | 別做不切實際的夢 | 彎道超車通常是讓中產階級往上爬一個級距；想靠投資超過首富，只會增加挫折感，年輕的時間該拿來累積自己、跟上新技術。 |
原話
名詞與人物
- 彎道超車
- 找捷徑在同儕之前拉開差距；這集比較的是投資與技能兩條路各有多難。
- IMB 詐騙案
- 開場提到的事件，宣稱媒合一般人出資、借給有房子可抵押的人，實際上是資金盤。
- 資金盤
- 把後面加入者的錢當成前面的人的利息，拉越多人撐越久，終究會崩盤；也就是龐氏騙局、老鼠會。
- 資本利得
- 低買高賣賺到的價差；Joe 說靠它致富，得眼光極準，還要交易頻繁或開槓桿。
- 槓桿
- 借錢放大投入，看錯賠得更快；Joe 把它對照到技能上，在技能上加槓桿看錯的代價小得多。
- 風險貼水
- 買垃圾債這類不穩定公司的債券，因為承擔風險而多拿到的利息。
延伸
- Joe 說第一年的震撼教育，加上後來碰到一位教他資金控管與盤面心態的老師，讓他避開不少陷阱；2007、08 年他避開了那波崩盤，在低點往上收時投入，那段反而是對他資產幫助最大的。